11月18日，百 度與中信銀行正式宣布雙方達成戰略合作，傳聞中的百信銀行得到了證實。阿里巴巴和騰訊都已在銀行上有所布局，已經落后的百度終于補齊了在互聯網金融上的一 塊重要版圖。不過阿里巴巴和騰訊發起設立的都是互聯網銀行，雖然百度的百信銀行也沒有線下網點，卻是與傳統銀行合作。這也意味這BAT三巨頭的銀行布局將 走上差異化道路。

一、百度為何走直銷銀行道路？

作為互聯網三巨 頭，百度、騰訊和阿里巴巴可謂你爭我奪，不甘落后。但中申網發現，現在的百度布局卻有點落后，特別是在互聯網金融上，在這 一領域的地位有被京東取代的危險。對比BAT的第三季度財報，可以發現百度目前增長乏力。與錢打交道的的互聯網金融，其對百度的戰略意義更加凸顯。

此前，阿里巴巴和騰訊都搶得了民營銀行牌照，而百度卻沒有什么動作，似乎是對銀行牌照沒有什么興趣。阿里和騰訊發起設立的首批民營銀行網商銀行和微眾銀行都已經開業，但是百度依然沒有自己的銀行。現在看來，百度不是對銀行不感興趣，而是有著不同的想法。

1、為何選擇直銷銀行獨立運營

直銷銀行沒有營業 網點，不發放實體銀行卡，用戶主要通過電腦、電子郵件、手機、電話等遠程渠道獲取銀行的產品和服務。由于沒有網點經營費用和管理費用，直銷銀行往往可以提 供更有競爭力的存貸款價格、更低的手續費率。在沒有線下營業網點上，百度的百信銀行和騰訊的微眾銀行和阿里巴巴的網商銀行是一致的，可謂殊途同歸。

中申網發現，目前的直銷銀行面臨同質化問題，大多是銀行電子銀行部下設的的二級部門，更像是銀行拓展業務的渠道，難以脫離母銀行而存在。為了避免這個問題，百信銀行成立后將獨立運營，實行市場化運作，母公司絕不會干涉。

2、為何不像阿里巴巴、騰訊選擇網絡銀行？

原因除了百度錯過 了申請第一批民營銀行牌照的最佳時機外，還有應該就是遠程開戶等政策未放開。此前，阿里巴巴和騰訊分別通過浙江網商銀行和深圳前海微眾銀行涉足了銀行業， 由于遠程開戶還未放開，兩家銀行的業務擴展也受到一定限制。而微眾銀行作為第一家獲批營業并推出APP的民營銀行，由于遠程開戶的限制被吐槽是“直銷銀 行”的升級版，行長副行長近期也都辭職另謀出路。網絡銀行這條路暫時不通，百度只好另想辦法。

2、為何與中信銀行合作？

目前,中信銀行系中國第七大商業銀行，其總資產超4萬億元人民幣。事實上，雙方早已有合作基礎。百度CEO李彥宏表示“早在2013年，百度貼吧與中信信用卡合作，中信與百度不是閃婚、一夜情，是在相互了解的基礎上，達成的雙贏的合作”。

此次百度與中信銀 行的聯姻，被一些業內人士視為百度在金融領域“少奮斗10年”的雙贏之舉。中信銀行完善的賬戶體系和線下網點，成熟的的產品設計能力，頂尖的風險控制能 力，將使得百信銀行的發展如虎添翼。作為百度和中信銀行合資設立的直銷銀行，百信銀行可謂擁有互聯網的運營方式和傳統銀行的開戶優勢。

二、百度能否在BAT金融大戰扳回一城？

當百度站上銀行戰 場時，騰訊和阿里巴巴早已開始攻城略地，搶占民心。不過與中信銀行的合作使得百度避免了微眾銀行、網商銀行面臨的遠程開戶尚未破冰的尷尬。此外，百度作為 全球最大的中文搜索引擎，擁有超過6億用戶，這些用戶每天向百度搜索框提交海量金融服務關鍵詞搜索和查詢，使百度成為一個極具吸引力的金融服務分發入口。 據此,百度是有希望后發制人，在互聯網金融扳回一城的。

中申網認為，這主要取決于以下三點：

1、直銷銀行牌照何時獲批

雖然百度和中信銀行如此高調宣布成立百信銀行，不過這家銀行需要等到監管機構核準，獲得牌照后才能成立。對于百信來說，它不存在微眾銀行和網上銀行的遠程開戶問題，因此越早營業對它越有利。目前來看，牌照的獲得應該是不存在什么問題的，重要的是獲批時間這個問題。

2、遠程開戶等政策何時放開

如果遠程開戶等政策放開，開戶對網商銀行和微眾銀行來說不再是問題，百信銀行將失掉一大優勢。百信銀行要想后來居上，就要利用好這一時機迅速擴張。

3、能否錯位競爭走差異化路線

據中申網了解，這家新成立的直銷銀行可能主要集中在理財產品銷售，以及向消費者和小企業提供貸款等方面，同時，將允許用戶通過中信銀行的網點開立賬號。

百信銀行的入局， 難以避免要同阿里的網商銀行和騰訊的微眾銀行遭遇正面戰。微眾銀行定位在個存個貸，目前已推出微粒貸。網商銀行則瞄準了小存小貸，目前主要服務阿里的生態 圈，如為口碑平臺線下實體商戶提供“口碑貸”。如果百信銀行能夠在業務上與阿里巴巴、騰訊走差異化路線，有利于最大限度保存實力，迅速擴張。

中申網小編認為，三大巨頭將來在銀行領域必有一戰，至于戰況如何，讓我們拭目以待。